Από Σεπτέμβριο η αύξηση του πλαφόν στον Ηρακλή

Από Σεπτέμβριο αναμένονται τα νεότερα όσον αφορά την επέκταση του πλαφόν των εγγυήσεων στο πρόγραμμα Ηρακλής ΙΙΙ, που είναι σε εξέλιξη έως το τέλος του έτους. Νεότερες πληροφορίες του powergame.gr αναφέρουν ότι το υπουργείο Εθνικής Οικονομίας θα απευθύνει το σχετικό αίτημα για την αύξηση του σημερινού ορίου των 2 δισ. ευρώ, πιθανότατα τον Σεπτέμβριο, με δεδομένο ότι η αρμόδια Αρχή, δηλαδή η Ευρωπαϊκή Επιτροπή Ανταγωνισμού (DG Com), έχει τον Αύγουστο… παύση εργασιών.

«Μόλις τώρα μάθαμε τις πραγματικές ανάγκες για τις εγγυήσεις που θα χρειασθεί η Αttica Bank», επισημαίνουν πηγές του οικονομικού επιτελείου, προσθέτοντας ότι «παράλληλα έρχονται να προστεθούν και οι αντίστοιχες ανάγκες της Παγκρήτιας». Δύο τράπεζες που πάνε βήμα-βήμα, με παράλληλες ενέργειες και διαδικασίες, είτε αυτό αφορά τα Διοικητικά Συμβούλιά τους, είτε την υποβολή αιτημάτων τους στον Ηρακλή (από την καθεμία ξεχωριστά).

Το προκαταρκτικό πόρισμα της DBRS δόθηκε στη δημοσιότητα μόλις την προηγούμενη Τρίτη, ημέρα της Ετήσιας Γενικής Συνέλευσης της Attica Bank, και αποτέλεσε το έναυσμα για τον προσδιορισμό των ζημιών που θα προκύψουν από τις ανάγκες της τιτλοποίησης σε Attica και Παγκρήτια.

Είναι παραπάνω από σαφές ότι προτεραιότητα του Ηρακλή, του επιτυχημένου μηχανισμού με τον οποίο οι τράπεζες κατάφεραν να μειώσουν τα «κόκκινα» δάνεια κατά 97,2 δισ. ευρώ από το ζενίθ τους (Μάρτιος 2016), αποτελούν αυτές οι δύο μη συστημικές τράπεζες, υπό το πρίσμα της εξυγίανσης, της κεφαλαιακής ενίσχυσης και της μεταξύ τους συγχώνευσης. Δύο τράπεζες που σε διαφορετική περίπτωση θα φλέρταραν με την… καταστροφή, σύμφωνα με το πνεύμα των δηλώσεων όλων των εμπλεκόμενων μερών που σχολίασαν το επιτυχημένο deal και το οποίο αυτές τις ημέρες κρίνεται από τη Βουλή.

Το αμέσως προσεχές διάστημα η ηγεσία του υπουργείου Εθνικής Οικονομίας θα εξετάσει κατά πόσον τα 2 δισ. ευρώ του σημερινού πλαφόν του Ηρακλή επαρκούν (που δεν… επαρκούν) και σε ποια έκταση δύναται να είναι η επέκταση για το πλαφόν των εγγυήσεων που θα αιτηθεί η χώρα στους τεχνοκράτες της DG Com.

Πέραν της προτεραιότητας των τιτλοποιήσεων των δύο υπό συγχώνευση τραπεζών, τον Ηρακλή (φάση ΙΙΙ) τιμούν ήδη και οι μεγάλες συστημικές, για αιτήματα που είχαν υποβάλει εγκαίρως (στο πλαίσιο της φάσης ΙΙ) και που για λόγους άσχετους από τους δικούς τους χειρισμούς δεν ολοκληρώθηκαν μέχρι τη λήξη του προγράμματος. Ενδεικτικό παράδειγμα είναι η τιτλοποίηση Frontier II της Εθνικής Τράπεζας (η οποία αν υπάρξει διαθέσιμο ποσό εγγυήσεων θα λάβει και για το project Frontier III), το Sunrise III της Τράπεζας Πειραιώς και το κοινοπρακτικό δάνειο Solar, που αφορά τους 4 μεγάλους ομίλους.

Τι μπαίνει στον Ηρακλή ΙΙΙ

Αναλυτικά, ο Ηρακλής στο τρίτο κατά σειρά πρόγραμμα έρχεται να καλύψει τις εξής τιτλοποιήσεις:

Attica Bank: Αμέσως μετά την επικύρωση της Συμφωνίας στη Βουλή (Παρασκευή ολοκληρώνεται η διαδικασία με την Ολομέλεια) η τράπεζα θα καταθέσει αίτημα στον Ηρακλή για τιτλοποίηση χαρτοφυλακίου, λογιστικής αξίας ύψους 2,3 δισ. ευρώ. Σύμφωνα με την προκαταρκτική αξιολόγηση της DBRS, οι εκτιμώμενες ζημίες δεν αναμένεται να υπερβούν τα 400 εκατ. ευρώ.
Παγκρήτια: στο πλαίσιο της προκαταρκτικής αξιολόγησης από την DBRS, εντάσσεται αντίστοιχα η τιτλοποίηση Rhodium της Παγκρήτιας για χαρτοφυλάκιο «κόκκινων» δανείων, μεικτής λογιστικής αξίας 1,38 δισ. ευρώ, με την εκτιμώμενη ζημία να προκύπτει σε περίπου 420 εκατ. ευρώ.
Εθνική Τράπεζα: έχει ολοκληρωθεί η τιτλοποίηση του Frontier II, λογιστικής αξίας 1 δισ. ευρώ, με εγγυήσεις για τις ομολογίες υψηλής εξασφάλισης (senior tranche) στα 360 εκατ. ευρώ. Διαχειριστής έχει αναλάβει η doValue, με επενδυτή την Bracebridge Capital. Η τράπεζα έχει επίσης υποβάλει αίτημα και για την τιτλοποίηση Frontier III, λογιστικής αξίας 620 εκατ. ευρώ, το οποίο τελεί «σε στάση αναμονής», υπό την έννοια της κάλυψης των προτεραιοτήτων, ανάλογα με το πλαφόν των εγγυήσεων.
Πειραιώς: Από τον Ιούλιο του ’22 έχει υποβληθεί αίτημα για την τιτλοποίηση Sunrise III, ύψους 506 εκατ. ευρώ, από το οποίο οι εγγυήσεις είναι της τάξεως των 200 εκατ. ευρώ.
Κοινοπρακτικό: Κάτω από την επωνυμία Solar εκκρεμούν οι εγγυήσεις για τις υψηλής εξασφάλισης ομολογίες της κοινοπρακτικής τιτλοποίησης των τεσσάρων συστημικών τραπεζών, με το μεγαλύτερο κομμάτι να έχουν κατά σειρά η Πειραιώς, η Alpha, η Eurobank και η Εθνική. Λογιστικής αξίας ύψους 1,2 δισ. ευρώ, για το οποίο έχουν γίνει τα απαραίτητα βήματα, προκειμένου να παρασχεθούν οι εγγυήσεις.

Διαβάστε επίσης

Sani/Ikos: Επιτυχής έκδοση ομολόγου ύψους 350 εκατ. ευρώ

Ο ΕΦΕΤ ανακάλεσε πυρηνέλαιο πασίγνωστης εταιρείας

ΤΑΙΠΕΔ: Το σχέδιο για πράσινα λιμάνια στην Ελλάδα