ΤΧΣ για Πειραιώς: Πάνω από 4 δισ. οι προσφορές, προχωράμε στο 27%

Σε έκτακτη συνεδρίασή του το ΤΧΣ μετά την υπερκάλυψη από τα πρώτα έξι λεπτά αφότου άνοιξε το Βιβλίο Προσφορών για το placement της Τράπεζας Πειραιώς αποφάσισε να προχωρήσει στη διάθεση του συνόλου των μετοχών του, ήτοι το 27%, επιβεβαιώνοντας τις πληροφορίες του powergame.gr.

Με ανακοίνωσή του το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας επιβεβαιώνει το ρεπορτάζ, διαμηνύοντας πως με εξαιρετικές προοπτικές προχωρά η αποεπένδυση του ΤΧΣ από την Τράπεζα Πειραιώς, καθώς τα μηνύματα και το ενδιαφέρον από τη διεθνή επενδυτική κοινότητα είναι ιδιαίτερα ζωηρό.

Στην ανακοίνωση τονίζεται πως «σύμφωνα με τις διατάξεις του άρθρου 17, παρ. 2 του Κανονισμού (ΕΕ) 2017/1129, το ΤΧΣ ανακοινώνει ότι το Διοικητικό Συμβούλιό του, στη συνεδρίασή του στις 04 Μαρτίου 2024, και αφού ενημερώθηκε από τους διαχειριστές της διεθνούς προσφοράς για τη ζήτηση που έχει εκδηλωθεί έως τώρα στο πλαίσιο της διεθνούς προσφοράς, εξέφρασε την πρόθεσή του να ασκήσει το δικαίωμα να αυξήσει τον αριθμό των μετοχών που θα προσφερθούν στην Προσφορά κατά 62.518.361 Προσφερόμενες Μετοχές (το «Δικαίωμα Επιλογής Αύξησης Μεγέθους  Προσφοράς») και το σύνολο των Προσφερόμενων  Μετοχών  αυξάνεται  από 275.080.789 σε 337.599.150.

Η κατανομή οποιωνδήποτε Μετοχών του Δικαιώματος Επιλογής Αύξησης Μεγέθους Προσφοράς που δύνανται να πωληθούν μεταξύ της ελληνικής δημόσιας προσφοράς και της διεθνούς προσφοράς είναι στην αποκλειστική κρίση του ΤΧΣ, ενεργώντας υπό την ιδιότητά του ως Πωλητή Μετόχου.

Πειραιώς: Πάνω από 4 δισ. οι προσφορές των ξένων επενδυτές μέσα σε 2 ώρες!

Πηγές του ΤΧΣ τονίζουν ότι οι προθέσεις που είχαν καταγραφεί το προηγούμενο διάστημα από πλειάδα διεθνών funds, κατά τη διάρκεια επαφών στελεχών του Ταμείου με πληθώρα επενδυτών στην Ελλάδα και το εξωτερικό, διαμόρφωσαν ένα κλίμα ισχυρής ζήτησης για τις μετοχές του Ταμείου στην τράπεζα και ήδη οι πρώτες σημερινές πληροφορίες από την πορεία της διάθεσης αναφέρουν ότι με το άνοιγμα του βιβλίου προσφορών, σημειώθηκε υπερκάλυψη μέσα σε 2 ώρες, με προσφορά περισσότερων από 4 δισ. ευρώ!

Η ισχυρή ζήτηση οδήγησε σε άμεση ανταπόκριση του Ταμείου, που με έκτακτη συνεδρίαση πριν λίγη ώρα αποφάσισε να διαθέσει το σύνολο της συμμετοχής του στην Τράπεζα Πειραιώς, δλδ το 27%, αντί για το 22% με το οποίο άνοιξε σήμερα η Δημόσια Προσφορά. Αναμένεται συνεπώς η παράλληλη διαδικασία του book building να ολοκληρωθεί με μεγάλη υπερκάλυψη από τους επενδυτές, σηματοδοτώντας την συνεχώς ανανεούμενη εμπιστοσύνη των ξένων επενδυτών στην ελληνική οικονομία και στις επιχειρήσεις της και δη των τραπεζών.

Πειραιώς: Πώς θα διατεθεί το 27% του ΤΧΣ

Το 27% της Τράπεζας Πειραιώς διατίθεται τόσο σε ιδιώτες όσο και σε θεσμικούς επενδυτές στην Ελλάδα και παράλληλα στο εξωτερικό, με τελική τιμή διάθεσης, η οποία θα κυμανθεί μεταξύ 3,70 και 4 ευρώ ανά μετοχή.  Η Δημόσια Προσφορά ξεκίνησε σήμερα και θα διαρκέσει ως τις 6 Μαρτίου με το ηλεκτρονικό βιβλίο προσφορών να παραμένει ανοιχτό από τις 10:00 πμ και έως τις 17:00 μμ, εκτός από την τελευταία ημέρα της Δημόσιας Προσφοράς, οπότε και θα κλείσει στις 16:00 ώρα Ελλάδος.

Η πώληση του πακέτου μετοχών 27% της Τράπεζας Πειραιώς μέσω Δημόσιας Προσφοράς, είναι η τέταρτη διαδοχική πράξη από-επένδυσης του ΤΧΣ από τις συστημικές τράπεζες και η δεύτερη μέσω δημόσιας προσφοράς μετά την ιδιαίτερα πετυχημένη δημόσια προσφορά της Εθνικής Τράπεζας που προηγήθηκε τον περασμένο Νοέμβριο. Θυμίζουμε ότι το 2023, μέσα σε διάστημα μικρότερο των έξι μηνών, πράγμα που δεν έχει προηγούμενο διεθνώς, και αξιοποιώντας το διεθνές momentum υπέρ της ελληνικής οικονομίας και την ανάκτηση επενδυτικής βαθμίδας, η διοίκηση του Ταμείου πέτυχε ένα σερί από-επενδύσεων (Eurobank, Alpha Bank, Εθνική Τράπεζα) που έφερε στο δημόσιο ταμείο περίπου 1,45 δισ. ευρώ και «άνοιξε» την όρεξη των διεθνών επενδυτών για τοποθετήσεις στην ελληνική αγορά.

Η από-επένδυση του ΤΧΣ από την Πειραιώς γίνεται στην ιδανική στιγμή και ως προς τις επιδόσεις της τράπεζας που επιβεβαιώνουν την  πλήρη εξυγίανση και εντυπωσιακή επιστροφή σε ανάπτυξη και κερδοφορία, ως αποτέλεσμα της μακρόχρονης και συστηματικής δουλειάς που έκανε η διοίκηση της Τράπεζας σε συνεργασία με το ΤΧΣ.

Το τελευταίο τρίμηνο του 2023 η Τράπεζα Πειραιώς κατέγραψε τα ισχυρότερα οικονομικά αποτελέσματα στην ιστορία της, παράγοντας €0,25 κέρδη ανά μετοχή και 20% απόδοση ιδίων κεφαλαίων, οδηγώντας τα αντίστοιχα ετήσια μεγέθη του 2023 σε €0,80 και 17%. Αντίστοιχα, το 2023 έκλεισε για την Τράπεζα Πειραιώς με προσαρμοσμένα καθαρά κέρδη υπερέβησαν πάνω από το 1 δισ. ευρώ (1,047 δισ. ευρώ) ποσό σχεδόν διπλάσιο σε σχέση με τα 531 εκατ. ευρώ το 2022, ενώ τα καθαρά έσοδα ανήλθαν 2 δισ. ευρώ, παρουσιάζοντας αύξηση κατά 48% σε ετήσια βάση.

Τα εξυπηρετούμενα δάνεια αυξήθηκαν το 2023 κατά 5%, ενώ ο δείκτης NPE μειώθηκε περαιτέρω κατά 3,5%, φτάνοντας πλέον τον ευρωπαϊκό μέσο όρο. Με εφαλτήριο τις εντυπωσιακές αυτές επιδόσεις, η διοίκηση της Πειραιώς έθεσε στόχο για την περίοδο 2024-2026 ετήσια κερδοφορία περί το 1 δισ. ευρώ και μέρισμα 50% των κερδών από το 2025, καθιστώντας ακόμη πιο ελκυστική την Τράπεζα στην επενδυτική κοινότητα.

Η επιτυχής πώληση της συνολικής συμμετοχής του ΤΧΣ στην Τράπεζα Πειραιώς, θα αποτελέσει ένα ακόμη βήμα προς την πλήρη από-επένδυση του Ταμείου από τις συστημικές τράπεζες, ένας στόχος που θα αποφέρει μεν σημαντικά κεφάλαια στα κρατικά ταμεία αλλά που έχει κυρίως στρατηγικό χαρακτήρα και όχι ταμειακό καθώς η επανιδιωτικοποίηση των τραπεζών, θα επιτρέψει στο εγχώριο τραπεζικό σύστημα να στηρίξει πιο δυναμικά την ανταγωνιστικότητα και την αναπτυξιακή προοπτική της ελληνικής οικονομίας και μακροπρόθεσμα το ευρύτερο δημόσιο συμφέρον.

Πειραιώς: Μεταξύ 3,80 και 3,85 ευρώ τα «χτυπήματα» από τους ξένους επενδυτές

Το Βιβλίο Προσφορών άνοιξε στις 10 το πρωί με τους καλύτερους οιωνούς. Ήδη οι εκτιμήσεις της αγοράς, που ήθελαν τις προσφορές να ξεπερνούν τον στόχο του 1,3 δισ. ευρώ στο πρώτο 10λεπτο της διαδικασίας, επιβεβαιώθηκαν από τα πρώτα 6 λεπτά.

Είναι χαρακτηριστικό ότι ήδη μέσα σε 40 λεπτά το placement είχε ήδη καλυφθεί κατά 2,5 φορές, ενώ, όπως σημειώνουν παράγοντες της αγοράς, τρέχουν με τέτοιο ρυθμό οι προσφορές που σχεδόν ανά πεντάλεπτο σημειώνεται και νέα υπερκάλυψη του στόχου! Παράγοντες της αγοράς εκτιμούν ότι μέχρι αύριο το πρωί θα σημειωθεί κατά 6 φορές υπερκάλυψη από τους ξένους επενδυτές. Οι Έλληνες επενδυτές θα αρχίσουν να γράφονται από αύριο, το μίνιμουμ που υπολογίζουν οι Έλληνες ανάδοχοι είναι δύο φορές υπερκάλυψη.

Το ενδιαφέρον των ξένων επενδυτών είναι τόσο ένθερμο, που οδηγεί σε σημαντική υπερκάλυψη. Παράγοντες της αγοράς, συνεκτιμώντας την απήχηση του προηγούμενου placement της Εθνικής Τράπεζας, μιλούσαν ήδη από χτες το απόγευμα για ποσοστά υπερκάλυψης 7 και 8 φορές, προσελκύοντας κεφάλαια πέριξ των 10 δισ. ευρώ.

Σημειώνεται ότι μέχρι στιγμής, οι προσφορές των ξένων επενδυτών κυμαίνονται μεταξύ 3,80 και 3,85 ευρώ, ενώ οι Έλληνες αναμένεται να εγγραφούν στα 4 ευρώ, αλλά όταν γίνει η διασταύρωση των τελικών στοιχείων η τιμή κτήσης θα συναντήσει τις τιμές των ξένων θεσμικών επενδυτών.

ΤΧΣ: Από 3,70 έως 4 ευρώ το εύρος για το placement της Πειραιώς

Υπενθυμίζεται πως το ΤΧΣ αργά χθες το βράδυ επί της ουσίας επιβεβαίωσε τις πληροφορίες για το εύρος τιμής διάθεσης των μετοχών του. Όπως αποφασίστηκε, το εύρος ορίστηκε μεταξύ €3,70 και €4,00 ανά Προσφερόμενη Μετοχή. Η Τράπεζα Πειραιώς δεν προσφέρει μετοχές μέσω της Προσφοράς και δεν θα λάβει έσοδα από την πώληση των Προσφερόμενων Μετοχών, τα καθαρά έσοδα από την οποία θα εισπραχθούν από το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας, δηλαδή το Ελληνικό Δημόσιο.

Υπενθυμίζεται πως οι πληροφορίες ήθελαν το εύρος τιμής διάθεσης να κυμαίνεται από 3,60 έως 4 ευρώ, αφού άλλωστε ο πήχης δεν μπορούσε να ξεπεράσει την τιμή κλεισίματος της Παρασκευής, που ήταν στα 3,986 ευρώ, με δεδομένο ένα μικρό discount. Κι αφού το discount κυμαίνεται στην περιοχή του 5%, η τιμή διάθεσης διαμορφώνεται κυρίως στη ζώνη των 3,75-3,80 ευρώ.

Η τελική τιμή διάθεσης θα ανακοινωθεί, πάντως, στις 7 Μαρτίου.

Πειραιώς: Το ποσοστό διάθεσης σε Έλληνες επενδυτές και ο γρίφος του Πόλσον

Πάντως, από τις μετοχές που θα διατεθούν στην Ελλάδα το 30% θα ικανοποιήσει τη ζήτηση ιδιωτών και το 70% θα απορροφηθεί από Έλληνες θεσμικούς επενδυτές, ενώ ενδιαφέρον θα έχει το πώς θα κινηθεί και ο επενδυτής Τζον Πόλσον, που διαθέτει το 18,62%, αλλά και το ιταλικό fund Helikon, που διαθέτει το 9,38%.

Τα κεφάλαια που θα εισπράξει το ΤΧΣ για λογαριασμό του Δημοσίου θα μπορούν να προσεγγίσουν το ποσό των 1,3 δισ. ευρώ, καθώς ένα ποσό της τάξεως του 1,086 δισ ευρώ θα προκύψει από το μίνιμουμ 22% της πώλησης και επιπλέον 247 εκατ. ευρώ θα εισρεύσουν από το υπόλοιπο 5% της συμμετοχής. Το 27% που διαθέτει το Ταμείο αφορά συνολικά 337.599.150 μετοχές.

Η μετοχική σύνθεση της Τράπεζας Πειραιώς πριν από το άνοιγμα του Βιβλίου Προσφορών σήμερα το πρωί ήταν η ακόλουθη:

• ΤΧΣ 27%.
• Τζον Πόλσον 18,62%.
• Helikon Investments 4,35%.
• Λοιποί μέτοχοι με ποσοστό μικρότερο του 5% έχουν το 45% των μετοχών.

Γεγονός είναι ότι η ολοκλήρωση της πώλησης της συμμετοχής του ΤΧΣ θα δώσει στην Τράπεζα Πειραιώς τον αέρα της αυτονομίας στη συνέχεια της λειτουργίας της, σε μια πιο ισότιμη σχέση με τους ανταγωνιστές της, που έχουν περάσει ήδη σε καθεστώς ιδιωτικού τομέα. Σε κάθε περίπτωση, η Τράπεζα Πειραιώς, όπως διαπιστώθηκε από τα αποτελέσματα της χρήσης 2023, υπερέβη τους αρχικούς της στόχους, εμφανίζοντας ισχυρή κεφαλαιακή επάρκεια, κερδοφορία, απόδοση και υγιή ισολογισμό (στο 3,5% ο δείκτης NPE) και δεσμεύθηκε μέσα από το τριετές της νέο business plan να δώσει υψηλά ποσοστά αποδοτικότητας και παραγωγής κεφαλαίου τα χρόνια που έπονται.

Όσο για το ελληνικό Χρηματιστήριο, ετοιμάζεται να υποδεχθεί άλλο ένα επιτυχημένο deal, που προστίθεται στα διάφορα placements και IPOs, με τον τραπεζικό τομέα να παίζει ενεργό ρόλο, όχι μόνο μέσα από το placement της Πειραιώς σήμερα και της Εθνικής λίγους μήνες πριν, αλλά και από την εισαγωγή της Optima Bank, που η συγκυρία έφερε να ανοίξει την αυλαία.

Ακολουθήστε το Powergame.gr στο Google News για άμεση και έγκυρη οικονομική ενημέρωση!