THEPOWERGAME
Το success story των bancassurance προϊόντων αναδεικνύουν οι τράπεζες στις επαφές με πελάτες τους. Στο νέο περιβάλλον που διαμορφώνεται σε πανευρωπαϊκό επίπεδο, η αποταμίευση περνάει σε άλλο φάσμα. Η επιλογή μιας αποταμίευσης τύπου «κουμπαρά» ακουμπάει πλέον στα διάφορα τραπεζοασφαλιστικά προϊόντα (bancassurance), που διαθέτουν όλες οι τράπεζες σε συνεργασία με ασφαλιστικές εταιρείες.
Είναι προϊόντα σταδιακής αποταμίευσης, που μπορεί να είναι σε μηνιαία βάση, είτε εφάπαξ το χρόνο και που εξασφαλίζουν το κεφάλαιο, παρέχοντας και το πλεονέκτημα μιας ασφάλισης ζωής για τον αποταμιευτή (στις απευκταίες περιπτώσεις της απώλειας ζωής, μερικής ή ολικής ανικανότητας).
Οι «τυχεροί» των περασμένων ετών, που πρόλαβαν και τοποθετήθηκαν σε διάφορα τέτοια προϊόντα μέχρι και μια πενταετία πριν, κατάφεραν και έκλεισαν και εγγυημένες αποδόσεις, με αποδόσεις που σήμερα φαντάζουν εξωπραγματικές, ακόμη και αν είναι 1,50% ή 2%.
Bacassurance, η σημερινή λύση της αποταμίευσης
Στο σημερινό λοιπόν σκηνικό, οι τραπεζικοί σύμβουλοι του αποταμιευτικού κοινού αναζητούν μαζί με τους πελάτες τους τις καλύτερες λύσεις για το κάθε χαρτοφυλάκιο ξεχωριστά. Η τάση είναι η σύναψη ενός τραπεζοασφαλιστικού προϊόντος, που επιτρέπει τη σταδιακή και σε μικρές δόσεις αποταμίευση, ακόμη και για περιπτώσεις που δεν υπάρχει η ευχέρεια μιας μεγάλης κατάθεσης (υπάρχουν προϊόντα που ξεκινούν ακόμη και με 50 ευρώ το μήνα).
Οι τράπεζες ονομάζουν πλέον τις επιλογές αυτές, «προϊόντα κουμπαρά» καθώς προάγουν την αποταμίευση χωρίς κανένα ρίσκο.
Η επιλογή των fund of funds
Την ίδια στιγμή, για κάποιους από το συναλλακτικό κοινό που θέλουν να πετύχουν και κάποια απόδοση, αναλαμβάνοντας βεβαίως, ένα ποσοστό ρίσκου, υπάρχει η παλέτα των fund of funds.
Πρόκειται για καλάθια επενδυτικά στα οποία επίσης μπορεί η τροφοδότηση της αποταμίευσης- επένδυσης να γίνεται με σταδιακό ρυθμό, αυξανόμενο κατ’ έτος, με μία μίνιμουμ βάση που μπορεί να «σηκώσει» ένας μέσος καταθέτης (π.χ. 1.000 ευρώ ετησίως).
Στα προϊόντα αυτά, προφανώς δεν υπάρχει εγγυημένη απόδοση, καθώς δεν υπάρχει καν εγγύηση κεφαλαίου. Υπό προϋποθέσεις, μπορεί κάποιος να χάσει ακόμη και ποσοστό ή όλο το κεφάλαιό του, για αυτό έχει μέγιστη σημασία – όπως υπογραμμίζουν ι οι αρμόδιοι σύμβουλοι στις τράπεζες –το κεφάλαιο αυτό να είναι επιπλέον διαθέσιμο εισόδημα και όχι αυτό που ικανοποιεί τα προς το ζην και τις άμεσες ανάγκες.
Αν αυτό ληφθεί υπ’ όψιν, τότε η αποταμίευση- επένδυση σε ένα fund of fund προϊόν, είναι η καλύτερη εναλλακτική για μια επιδιωκόμενη διψήφια απόδοση. Χωρίς να πρέπει να έχει τον έλεγχο ή τις ειδικές γνώσεις ο επενδυτής (για αυτό φροντίζουν οι διαχειριστές της επένδυσης), μπορεί εισφέροντας ένα συγκεκριμένο ποσό ευρώ κατ’ έτος, να κλειδώσει ετήσιες αποδόσεις υψηλές, λαμβάνοντας οπωσδήποτε ένα ποσοστό ρίσκου, ανάλογα με το προφίλ του (μικρό , μεσαίο ή μεγάλο).
Συνήθως στα προϊόντα αυτά, υπάρχουν υψηλές προμήθειες για τα πρώτα χρόνια (π.χ. τα 3 πρώτα) αλλά μετά δεν επιβάλλονται άλλα κόστη και πολλές φορές, η συνολική απόδοση μιας τριετίας μπορεί να καλύψει σωρευτικά το έξοδο προμηθειών (αν οι αγορές τη συγκεκριμένη τριετία πήγαν καλά).
Επίσης, μπορεί να προβλέπουν τη δυνατότητα να αλλάζει ο επενδυτής το ετήσιο ασφάλιστρο (π.χ. τα 1.000 ευρώ να τα κάνει 2.000 ή το αντίστροφο) όπως επίσης, τη δυνατότητα, να συμπεριλάβει στο πρόγραμμα αυτό μία έκτακτη καταβολή μετρητών (π.χ αν κάποια στιγμή έχει ένα έκτακτο εισόδημα ή περίσσευμα, μπορεί χωρίς ποινή να προσθέσει στο τρέχον πρόγραμμα).
Πού επενδύουν τα fund of funds
Τα κεφάλαια αυτά, εξ ου και μπορεί να προσφέρουν σημαντικές αποδόσεις, επενδύουν σε μετοχές και ομόλογα, ανάλογα με το ρίσκο που θέλει να πάρει ο πελάτης. Ένα επιθετικό χαρτοφυλάκιο έχει θέση 80% σε μετοχές, ένα συντηρητικό, μόλις 10%. Οι μετοχές έχουν πολλαπλή γεωγραφική κατανομή και διαφόρους εκδότες αμοιβαίων ή μετοχών. Ομόλογα κρατικά και εταιρικά.
Ένα τέτοιου τύπου προϊόν για έναν επιθετικού ρίσκου πελάτη, που δίνει 2.000 ευρώ το χρόνο, μπορεί σήμερα να εξασφαλίσει συνολική απόδοση σε μια τριετία (με βάση τις προηγούμενες αποδόσεις) ακόμη και 30%, ανάλογα με τη στιγμή εισόδου, τη συγκυρία στις αγορές, την άμεση αλλαγή σύνθεσης σε συνθήκες με μεγάλη μεταβλητότητα και άλλες παραμέτρους.
Τίποτα δεν είναι δεδομένο, τίποτε εγγυημένο, αλλά δυνητικά, δικαίωμα στην απόδοση έχουν όλοι όσοι μπορούν να δεσμεύσουν ένα μικρό κεφάλαιο κατ’ έτος. Αυτή είναι η κατεύθυνση σήμερα στο personal banking, διότι αυτή η ποικιλία προϊόντων, τα bancassurance και τα προϊόντα που βασίζονται στα fund of funds είναι στο πλαίσιο αυτής της τραπεζικής και όχι , στο πλαίσιο του private banking, που τα μίνιμουμ κεφάλαια είναι κατά δεκάδες χιλιάδες ευρώ πολλαπλάσια….
Ακολουθήστε το Powergame.gr στο Google News για άμεση και έγκυρη οικονομική ενημέρωση!
