THEPOWERGAME
Η BlackRock συμφώνησε να εξαγοράσει την HPS Investment Partners, μια αγορά που θα ωθήσει τον μεγαλύτερο διαχειριστή περιουσιακών στοιχείων στον κόσμο στις υψηλότερες βαθμίδες ιδιωτικής πίστωσης.
Με το deal αξίας 12 δισ. δολ. οι ιδρυτές της HPS Σκοτ Κάπνικ, Σκοτ Φρεντς και Μάικλ Πάτερσον θα ηγηθούν μιας νέας επιχειρηματικής μονάδας λύσεων ιδιωτικής χρηματοδότησης με την BlackRock, καθώς η εταιρεία επιδιώκει να προσφέρει όλο το φάσμα των κεφαλαίων σταθερού εισοδήματος και εναλλακτικών πιστώσεων σε πελάτες, δήλωσε ο διαχειριστής περιουσιακών στοιχείων σε δήλωση την Τρίτη.
«Προσφέρουμε σε δημόσιες και ιδιωτικές αγορές, μετοχές και χρέος», δήλωσε ο Διευθύνων Σύμβουλος της BlackRock, Λάρι Φινκ, σε συνομιλία με αναλυτές μετά την ανακοίνωση. «Η ανάμειξη δημόσιου και ιδιωτικού στη σημερινή πραγματικότητα είναι μέρος ολόκληρης της αγοράς».
Ο Φινκ είπε ότι η HPS ήταν η «μόνη» εταιρεία στον ταχέως αναπτυσσόμενο κλάδο ιδιωτικών πιστώσεων που η ηγεσία της BlackRock εξέτασε για εξαγορά. Με την HPS, η BlackRock δήλωσε ότι θα είναι στο top 5 των ιδιωτικών πιστωτικών εταιρειών με περιουσιακά στοιχεία περίπου 220 δισ. δολ. και περιθώρια ανάπτυξης με ασφαλιστικούς πελάτες και ιδιωτικό χρέος επενδυτικής βαθμίδας.
Οι μετοχές της BlackRock σημείωσαν άνοδο 0,9% στα 1.029,02 δολάρια στις 9:39 π.μ. στις συναλλαγές της Νέας Υόρκης.
Η συναλλαγή αναμένεται να ολοκληρωθεί στα μέσα του επόμενου έτους, εν αναμονή της ρυθμιστικής έγκρισης. Αυτό θα αφήσει την BlackRock, η οποία διαχειρίζεται 11,5 τρισεκατομμύρια δολάρια, με σχεδόν 600 δισεκατομμύρια δολάρια εναλλακτικών περιουσιακών στοιχείων. Περίπου το ένα τέταρτο της συμφωνίας θα καταβληθεί σε πέντε χρόνια και είναι δυνατές πρόσθετες μετοχές της BlackRock με βάση την απόδοση. Η συμφωνία περιλαμβάνει επίσης ένα πακέτο διατήρησης έως και 675 εκατομμυρίων δολαρίων για τους υπαλλήλους της HPS.
Η BlackRock είπε ότι αναμένει να αποσυρθεί για μετρητά ή να αναχρηματοδοτήσει περίπου 400 εκατομμύρια δολάρια του υπάρχοντος χρέους της HPS.
Τον Οκτώβριο, η εταιρεία ολοκλήρωσε την εξαγορά GIP 12,5 δισεκατομμυρίων δολαρίων, καθιστώντας τη BlackRock έναν από τους μεγαλύτερους διαχειριστές περιουσιακών στοιχείων υποδομής με περίπου 170 δισεκατομμύρια δολάρια. Βρίσκεται ήδη στα τελικά στάδια ολοκλήρωσης μιας συμφωνίας 2,55 δισεκατομμυρίων λιρών (3,25 δισεκατομμύρια δολάρια) για τον πάροχο δεδομένων ιδιωτικών αγορών Preqin.
Η HPS διαχειρίζεται περιουσιακά στοιχεία πελατών 148 δισεκατομμυρίων δολαρίων, καθιστώντας την έναν από τους μεγαλύτερους ανεξάρτητους διαχειριστές στην αυξανόμενη αγορά ιδιωτικών πιστώσεων. Η BlackRock αναμένει ότι η συμφωνία θα αυξήσει τα υπό διαχείριση περιουσιακά της στοιχεία που καταβάλλουν αμοιβή στις ιδιωτικές αγορές κατά 40% και τα τέλη διαχείρισης κατά 35%.
Η εταιρεία, που ιδρύθηκε το 2007, εξαγοράστηκε από την JPMorgan Chase & Co. το 2016 σε μια συμφωνία που την αποτίμησε σε σχεδόν 1 δισεκατομμύριο δολάρια. Η HPS επιδίωκε μια πιθανή αρχική δημόσια προσφορά που θα την αποτίμησε σε 10 δισεκατομμύρια δολάρια ή περισσότερο, ανέφερε το Bloomberg τον Σεπτέμβριο.
Με την HPS, η επιχειρηματική δραστηριότητα εναλλακτικών επενδύσεων της BlackRock θα είναι μεγαλύτερη από την Carlyle Group Inc. και θα αρχίσει να ανταγωνίζεται —τουλάχιστον σε μέγεθος— ηγέτες ιδιωτικών περιουσιακών στοιχείων όπως η KKR & Co. και η Apollo Global Management Inc.
Η Blackstone Inc. εξακολουθεί να είναι σημαντικά μεγαλύτερη, με περιουσιακά στοιχεία περίπου 1,1 τρισεκατομμυρίων δολαρίων στο τέλος του τρίτου τριμήνου.
Διαβάστε επίσης
ΤτΕ: 7,8% αυξημένες οι τιμές των διαμερισμάτων το γ’ τρίμηνο
Apple TV: Οι καλύτερες σειρές και ταινίες που έχουν ανέβει
Αποθήκευση ενέργειας: Η χαρτογράφηση της ευρωπαϊκής αγοράς των 62 GW
Ακολουθήστε το Powergame.gr στο Google News για άμεση και έγκυρη οικονομική ενημέρωση!
